Mikor küldjem el pénzügyi adataimat vállalkozásom vevőjének?
Jelenleg a vállalkozásom eladásán vagyok, és egy potenciális vevő hozzáférést kért a pénzügyi kimutatásaimhoz az első megbeszélésünk előtt. Bevett gyakorlat, hogy ebben a szakaszban megadják nekik ezt az információt?
Valójában bevett gyakorlat, hogy a személyes találkozó ütemezése előtt megosztják a vállalat pénzügyi adatait egy potenciális vevővel, feltéve, hogy mindkét fél aláírt egy titoktartási megállapodást a titoktartás érdekében.
Ha azonban továbbra is aggódik amiatt, hogy megóvja az érzékeny információkat a rossz kezekbe, például versenytársakba kerüléstől, van egy stratégiai megközelítés – a „fázisos kiadás” módszer.
A szakaszos kiadással fokozatosan ad tájékoztatást a potenciális vásárlónak. Amint a vevő folyamatos érdeklődést mutat az Ön vállalkozása iránt , Ön fokozatosan átfogóbb adatokat tesz közzé, a legérzékenyebb pénzügyi információkat a folyamat későbbi szakaszára tartva fenn.
Míg a szakaszos kiadás nem nyújt abszolút garanciát a szivárgások ellen, bizonyos szintű védelmet nyújt a véletlen megkeresésekkel szemben.
Ha további betekintést szeretne kapni a pénzügyi adatok potenciális vevőkkel való megosztásáról, beleértve a szakaszos kiadási stratégia átfogó áttekintését, kérjük, olvassa el a következő cikket.
A megbeszélés előtt küldje el a módosított pénzügyi adatokat
kiigazított pénzügyi kimutatások csomagjával látják el a személyes találkozók előtt. Ez az alapvető lépés betekintést nyújt a leendő vásárlóknak a vállalat jelenlegi pénzügyi teljesítményébe. Érdemes megjegyezni, hogy gyakorlatilag minden jó hírű üzleti bróker és M&A közvetítő előfeltétele a titoktartási megállapodás végrehajtásának a pénzügyi nyilvántartásokhoz való hozzáférés előfeltétele.
Használjon szakaszos információközlést
Ha azonban a titoktartás a legfontosabb, az információ fokozatos kiadása a legjobb megoldás. Ez a stratégiai megközelítés magában foglalja az információk feltárását az értékesítési folyamat különböző szakaszaiban, és a legérzékenyebb adatokat a későbbi szakaszokra tartjuk fenn.
A gyakorlatban a legfontosabb információk összefoglalásával kezdheti a kezdeti szakaszban. Például, ha egy vevő érdeklődést mutat a vállalkozása iránt , e-mailben megoszthat egy tömör pillanatképet a pénzügyi kimutatásairól. Ez a kezdeti összefoglaló olyan lényeges részleteket tartalmazhat, mint a bruttó árbevétel, a bruttó nyereség és az SDE/ EBITDA több évre vonatkozó adatok.
A tranzakció előrehaladtával és a vevő elkötelezettségének elmélyülésével fokozatosan átfogóbb és részletesebb információkat adhat ki. az átállás jellemzően személyes megbeszélések során történik, biztosítva az érzékeny adatok ellenőrzött és biztonságos megosztását.
Képernyővásárlók fázisban
A többlépcsős megközelítés alkalmazása lehetővé teszi a potenciális vásárlók zökkenőmentes átvilágítási folyamatát. előzetes átvilágítás kérése gyakran elriaszthatja vagy frusztrálhatja a vásárlókat. A megoldás egyszerű: alkalmazzon szakaszos megközelítést, nemcsak a vevő értékelésében, hanem az információ megosztásában is.
Azok a tulajdonosok, akik prioritásként kezelik a bizalmas kezelést, a legmegfontoltabb döntés az információk fokozatos közzététele.
Hiszünk a tisztességes információcsere előmozdításában. Bármely vevő, aki megtagadja, hogy képesítésével kapcsolatos részleteket közöljön az eladóval, jelezheti a tranzakció komolyságának vagy alkalmasságának hiányát.
Milyen pénzügyi információkat kell küldenem a vevőnek?
Mindig biztosítson normalizált vagy korrigált pénzügyi kimutatásokat, elkerülve a nyers pénzügyi adatok megosztását, kivéve, ha azok teljesen változatlanok. Általában a legtöbb vásárló nagyra értékeli, ha három évre szóló átfogó eredménykimutatást (P&L) . Ezenkívül hasznosnak bizonyul az előző három évre kiterjedő havi bevételek listájának elkészítése, amely segít azonosítani vállalkozása szezonális vagy ciklikus mintázatait.
Gyakorlatunk magában foglalja a vevőnek gondosan elkészített normalizált pénzügyi kimutatásokat. Ezek a dokumentumok közös méretelemzést és az évről évre százalékos változásokra vonatkozó részleteket tartalmaznak. Kényelmes táblázatos formátumban bemutatott megközelítésünk lehetővé teszi a vevő számára, hogy saját mélyreható elemzést végezzen, megjegyzéseket készítsen, és éleslátó előrejelzéseket készítsen.
Hogyan kell átvilágítani a vállalatokat
A vállalatok értékelésekor teljesen helyénvaló olyan alapvető dokumentumokat kérni, mint a pénzügyi kimutatások, referenciák, részletes vevői profil , közzétételi nyilatkozat és a korábbi tranzakciók átfogó listája. Ebben a digitális korban a folyamatban részt vevő kulcsfontosságú személyek független kutatása is körültekintő lépés. Egyszerűen futtathat online kereséseket nevük, e-mail címük vagy telefonszámuk alapján, és még a közösségi média profiljaikat is felfedezheti további információkért. A technikaibb megközelítésűek számára az IP-címek e-mailekből és dokumentumok metaadataiból való kinyerése értékes kiegészítő információkkal szolgálhat. Ez a sokrétű megközelítés lehetővé teszi számunkra, hogy szorgalmasan felmérjük a velünk kapcsolatba lépő személyeket, és bármilyen kezdeti aggályt felvegyenek, ezzel segítve a biztonságos és megbízható megbízást.
A kellő gondosság kezelése
Az érzékeny információk hatékony kezelése kiemelten fontos. Az egyik megközelítés egy dedikált, biztonságos helyiség vagy iroda fenntartása otthonában vagy üzlethelyiségében. Így a vevőnek hozzáférést biztosíthat ehhez az ellenőrzött területhez anélkül, hogy másolatokat kellene készítenie vagy bizalmas adatokat továbbítania kellene az interneten. Alternatív megoldásként a felhőben tárolt biztonságos online adatszoba megbízható adattárként szolgálhat. Ahogy a vevőbe és a tranzakcióba vetett bizalom növekszik, fontolóra veheti, hogy adott esetben nyomtatott másolatot ad minden lényeges információról.
Összegzés
Összefoglalva, az információk szakaszos közzététele körültekintő megközelítés, különösen akkor, ha fenntartásai vannak a titoktartással kapcsolatban. Bármely cégtulajdonos számára a legbiztonságosabb eljárás az, ha megbizonyosodik arról, hogy áll szemben , aki valóban elkötelezett az akvizíció mellett, és rendelkezik az akvizíció végrehajtásához szükséges pénzügyi képességekkel. Ezenkívül az érzékeny anyagok nyilvánosságra hozatala előtt egy titoktartási megállapodás alapvető lépés az Ön és cége védelmében az üzleti információk vagy a szellemi tulajdon jogosulatlan felhasználásától.