Pembiayaan Penjual M&A: Menangani Gagal Bayar Pembeli

Perkenalan

Dalam dunia transaksi bisnis , rencana terbaik terkadang bisa melenceng. Pembeli, dengan segala niat baik mereka, mungkin merasa kewalahan ketika tiba waktunya untuk memenuhi komitmen keuangan mereka. Menangani kegagalan pembeli memang bisa mengecewakan penjual.

Sebagai penjual, kesiapan Anda menghadapi situasi seperti itu dapat membuat perbedaan besar. Mendapatkan informasi lengkap tentang pilihan yang tersedia dapat membantu Anda menghindari konflik yang tidak perlu jika timbul masalah.

Jika terjadi kegagalan pembeli, tindakan yang tersedia biasanya terbagi dalam dua kategori besar:

Opsi Kesepakatan Bersama:

• Solusi Kontraktual
• Perundingan
• Mediasi
• Opsi Penyelesaian Sengketa:
• Arbitrasi
• Pengadilan Tuntutan Kecil
• Litigasi di Pengadilan Tinggi

Artikel ini bertujuan untuk menjawab pertanyaan-pertanyaan penting, termasuk:

• Opsi mana yang harus Anda prioritaskan jika dihadapkan pada default pembeli?
• Apakah mungkin untuk memperoleh kembali bisnis , dan jika ya, langkah apa yang diperlukan untuk mendapatkan kembali kendali?
• Kapan waktu yang tepat untuk meminta jasa pengacara?
• Bagaimana jika Anda perlu mendapatkan kembali kepemilikan atas sewa tersebut, terutama jika nama Anda tidak lagi tercantum di dalamnya?
• Apakah prosedur penjualan aset berbeda dengan penjualan saham?
• Bagaimana Anda dapat mengambil tindakan proaktif untuk mencegah terjadinya gagal bayar?

Meskipun kami sangat berharap Anda tidak pernah berada dalam situasi yang mengharuskan Anda mengatasi kegagalan pembeli, ingatlah bahwa kesiapan adalah aset terbesar Anda. Untuk memulai perjalanan kesiapsiagaan Anda, pelajari wawasan yang dibagikan dalam artikel berikut.

Opsi Kesepakatan Bersama

Dalam menghadapi kegagalan pembeli, langkah awal Anda harus selalu melakukan komunikasi terbuka dan mencari kesepakatan bersama dengan pembeli. Anehnya, banyak kegagalan pembeli dapat diselesaikan dengan cepat dan damai melalui dialog yang konstruktif.

Memprioritaskan pendekatan ini adalah kuncinya. Hal ini tidak hanya memberikan solusi potensial tetapi juga menekankan pentingnya menjaga hubungan kerjasama dengan pembeli selama transaksi berlangsung. Ketika hubungan kerja yang kuat dipupuk, sebagian besar pembeli akan cenderung bekerja sama bahkan ketika masalah muncul, sehingga penyelesaian tantangan dapat dilakukan dengan cepat dan hemat biaya.

Opsi #1) Solusi Kontraktual

Jika terjadi perselisihan dengan pembeli Anda, pihak pertama yang harus dihubungi adalah kontrak itu sendiri. Kontrak biasanya mencakup prosedur yang ditetapkan untuk mengatasi konflik, yang berfungsi sebagai alat navigasi bagi kedua belah pihak ketika masalah muncul.

Misalnya, jika pembeli gagal membayar sewa usaha , kontrak dapat memberikan wewenang kepada penjual untuk mengambil kendali atas bisnis dan mengelola pembayaran sewa. Ketentuan kontrak ini sering kali berlaku ketika lessor memerlukan jaminan penjual untuk pembayaran sewa berkelanjutan sebagai prasyarat pengalihan sewa kepada pembeli.

Ketika kedua belah pihak setuju untuk mematuhi ketentuan kontrak, referensi sederhana terhadap ketentuan kontrak biasanya sudah cukup untuk mengarahkan proses penyelesaian.

Opsi #2) Negosiasi

Jika terjadi perselisihan kontrak atau jika perselisihan tersebut melampaui ketentuan kontrak, tindakan yang paling disarankan adalah mencari penyelesaian secara damai melalui negosiasi.

Pendekatan ini sangat relevan ketika pembeli memegang kendali fisik atas bisnis tersebut. Berdasarkan pengalaman kami yang luas, sebagian besar pembeli cenderung bekerja sama, memfasilitasi penyelesaian damai. Hal ini dapat berupa pelepasan kendali atas bisnis, merancang pengaturan pembayaran alternatif, atau menawarkan jaminan tambahan.

Penting untuk diingat bahwa, apa pun kondisinya, penggunaan kekuatan untuk memaksa kepatuhan bukanlah suatu pilihan. Misalnya, memasuki secara paksa tempat yang berada di bawah kendali pembeli, tidak peduli seberapa kuat keyakinan Anda terhadap hak-hak Anda, tidak diperbolehkan. Biasanya, satu-satunya cara yang diakui secara hukum untuk menegakkan kepatuhan adalah melalui perintah yang dikeluarkan oleh otoritas pemerintah yang berwenang. Namun, perlu diperhatikan bahwa proses ini dapat memakan waktu.

Opsi #3) Mediasi

Mediasi, sebagai proses sukarela , mempertemukan pihak-pihak yang bersengketa di bawah bimbingan ketiga untuk mencari penyelesaian. Sesi ini sangat rahasia dan tidak terbuka untuk umum. Meskipun secara teknis diklasifikasikan sebagai opsi penyelesaian sengketa, kami memandang mediasi sebagai cara praktis untuk mencapai kesepakatan bersama.

Penting untuk dicatat bahwa mediator tidak berperan sebagai hakim melainkan sebagai fasilitator komunikasi . Mereka dapat memberikan saran, menjawab pertanyaan, dan memperjelas berbagai perspektif yang disampaikan selama diskusi. Namun, keputusan akhir untuk menyelesaikan atau menjajaki penyelesaian alternatif ada di tangan para pihak itu sendiri, sebuah prinsip utama yang juga dimiliki oleh metode kesepakatan bersama lainnya.

Biasanya, setelah mengumpulkan kedua belah pihak untuk mendengarkan sudut pandang masing-masing, mediator mengadakan pertemuan pribadi dengan masing-masing pihak. Mereka kemudian bolak-balik menawarkan penyelesaian dalam upaya mencapai resolusi.

Dalam hal biaya dan waktu biaya pengajuan mulai dari $100 hingga $500. Selain itu, para pihak biasanya berbagi biaya waktu mediator, yang dapat bervariasi dari $100 hingga $300 per jam tergantung pada kompleksitas perselisihan dan keahlian mediator. Berdasarkan pengalaman kami, mediasi perselisihan yang melibatkan usaha kecil dan menengah dapat menimbulkan biaya antara $5.000 dan $20.000 dan mungkin memerlukan waktu satu hingga dua bulan untuk menyelesaikannya. Perkiraan ini bergantung pada berbagai faktor yang mempengaruhi.

Opsi Penyelesaian Sengketa

Permasalahan dapat muncul ketika pembeli menyimpang dari kontrak atau memiliki interpretasi yang bertentangan terhadap ketentuan kontrak. Dalam situasi seperti ini, penting untuk mempertimbangkan strategi penyelesaian sengketa berikut.

Opsi #4) Arbitrase

Arbitrase memerlukan penunjukan seseorang untuk menjadi hakim dalam sengketa Anda. Arbiter mengambil keputusan berdasarkan pokok perkara setelah melakukan sidang di mana kedua belah pihak dapat memberikan kesaksian dan bukti. Setelah pernyataan pembuka, kesaksian, dan penutup , arbiter mengambil keputusan berdasarkan pokok perkara.

Arbitrase dapat merupakan cara penyelesaian sengketa yang dipilih yang dituangkan dalam kontrak para pihak, atau dapat juga disepakati tanpa adanya penetapan terlebih dahulu.

Pendekatan ini sangat berguna ketika para pihak menginginkan pemeriksaan yang cepat dan hemat biaya dibandingkan dengan litigasi tradisional, sehingga dapat menghasilkan keputusan berdasarkan kelayakan kasus tersebut. Prosedur arbitrase umumnya kurang formal dan birokratis dibandingkan proses pengadilan.

Keputusan arbiter mengikat para pihak hanya jika mereka telah menyetujuinya terlebih dahulu, baik dalam kontrak mereka atau melalui penyerahan mereka kepada lembaga arbitrase.

Biaya dan Waktu: Biaya pengajuan untuk lembaga arbitrase biasanya berkisar antara $100 hingga $500. Para pihak umumnya berbagi biaya waktu arbiter, yang dapat bervariasi antara $100 dan $400 per jam, bergantung pada kompleksitas sengketa dan arbiter yang dipilih. Berdasarkan pengalaman kami, biaya arbitrase dapat berkisar antara $10.000 hingga $50.000 ketika menyelesaikan perselisihan yang melibatkan usaha kecil dan menengah . Proses arbitrase biasanya memakan waktu tiga hingga lima bulan untuk diselesaikan. Namun, angka-angka ini merupakan perkiraan yang dapat berfluktuasi berdasarkan faktor-faktor seperti lokasi arbitrase, tingkat perdebatan, jumlah saksi, dan besarnya tuntutan.

Arbitrase umumnya menimbulkan biaya awal yang lebih tinggi dibandingkan bentuk penyelesaian sengketa lainnya. Berbeda dengan hakim pengadilan, yang didanai publik, biaya arbiter merupakan tanggung jawab pihak-pihak yang terlibat. Biaya untuk arbiter cenderung meningkat seiring dengan pengalaman dan keahlian teknis mereka.

Sebaliknya, meskipun litigasi mungkin terlihat lebih hemat biaya di awal, sifat proses pengadilan yang panjang dan rumit sering kali mengakibatkan biaya keseluruhan yang lebih besar dibandingkan arbitrase. Jadwal sidang yang terlalu padat dapat menyebabkan penundaan yang signifikan antara tanggal sidang. Terlebih lagi, banyaknya waktu yang dihabiskan oleh para pihak untuk menghadiri sidang pengadilan dan menjalani fase-fase rumit dalam penemuan, kegiatan pra-persidangan, dan persidangan itu sendiri merupakan biaya tersembunyi yang sering diabaikan.

Opsi #5) Pengadilan Tuntutan Kecil

Pengadilan gugatan kecil menawarkan pendekatan yang efisien untuk menyelesaikan sengketa hukum tanpa kerumitan dan investasi waktu seperti persidangan penuh. Proses persidangan ini biasanya mempertahankan suasana informal, yang memungkinkan pihak yang berperkara untuk secara langsung menyajikan bukti dan argumen kepada hakim. Hakim kemudian mengeluarkan putusan berdasarkan kelayakan kasus tersebut.

Setiap negara bagian menetapkan batas atas klaim moneter yang diperbolehkan di pengadilan tuntutan kecil, dengan batas maksimum biasanya sekitar $10.000, meskipun bervariasi berdasarkan yurisdiksi .

Di banyak negara bagian, perwakilan pengacara tidak diizinkan di pengadilan tuntutan kecil. Keterbatasan ini sejalan dengan informalitas dan keterjangkauan yang ingin diberikan oleh kasus-kasus klaim kecil. Namun, beberapa negara bagian mengizinkan perwakilan pengacara, seringkali tunduk pada aturan tambahan. Terlepas dari perwakilan hukumnya, para pihak pada umumnya bebas untuk berkonsultasi dengan pengacara di luar pengadilan selama mereka menangani kasusnya sendiri. Selain itu, banyak negara menawarkan bantuan penasihat secara pro bono.

Biaya dan Waktu: Memulai gugatan di pengadilan tuntutan kecil melibatkan biaya pengajuan, yang bervariasi dari sekitar $15 hingga $200 tergantung pada negara bagian dan jumlah yang diklaim. Jika konsultasi pengacara eksternal diperlukan, biaya litigasi klaim kecil biasanya berkisar antara $500 hingga $2.000 untuk menyelesaikan perselisihan yang berkaitan dengan usaha kecil dan menengah . Prosesnya mungkin memakan waktu antara empat hingga delapan bulan, meskipun perkiraan ini merupakan perkiraan dan bergantung pada variabilitas.

Pengadilan gugatan kecil menawarkan alternatif yang dapat diakses, terutama bagi pihak-pihak yang ingin menghindari biaya yang terkait dengan mediator atau arbiter. Namun, penting untuk diperhatikan batasan jumlah maksimum tuntutan di pengadilan ini.

Opsi #6) Litigasi Pengadilan Tinggi

Untuk klaim yang melebihi $10.000, tempat yang tepat untuk mengambil tindakan hukum biasanya adalah pengadilan umum negara bagian. Pengadilan-pengadilan ini mungkin menggunakan nama yang berbeda di berbagai negara bagian, seperti “pengadilan tinggi”, “pengadilan distrik”, atau “pengadilan umum”.

Penting untuk dicatat bahwa seluk-beluk yurisdiksi pengadilan dapat sangat bervariasi antar negara bagian, dan aturan pembuktian dan prosedur litigasi memainkan peran penting dalam proses persidangan. Mengatasi kerumitan seperti itu sering kali memerlukan keahlian pengacara berpengalaman.

Biaya dan Waktu: Memulai gugatan dalam pengaturan ini melibatkan biaya pengajuan, biasanya berkisar antara $100 hingga $500, bergantung pada negara bagian dan jumlah yang diklaim. Selain itu, Anda harus menganggarkan biaya pengacara, yang bisa berkisar antara $250 hingga $500 per jam. Biaya litigasi, terutama untuk perselisihan usaha kecil dan menengah, mungkin berkisar antara $10.000 hingga $50.000. Namun, penting untuk menyadari bahwa biaya yang harus ditanggung dapat meningkat secara signifikan jika terjadi perselisihan yang kontroversial atau yang melibatkan masalah yang rumit. Adapun jangka waktunya, proses litigasi diperkirakan akan diperpanjang dari satu hingga tiga tahun. Angka-angka ini merupakan perkiraan dan mempunyai variabilitas yang cukup besar.

Pertanyaan yang Sering Diajukan

Pada titik manakah saya harus melibatkan pengacara?

Meskipun memiliki penasihat hukum untuk membimbing Anda adalah hal yang ideal, kenyataannya sering kali melibatkan pertimbangan biaya dan manfaat. Biaya pengacara bisa mahal, dan keseimbangan sangat penting. Sebagai pedoman praktis, pertimbangkan untuk melibatkan seorang pengacara jika Anda yakin kasus Anda memiliki peluang sukses yang besar dan bila biaya yang mereka keluarkan kurang dari 30% dari nilai yang dipertaruhkan . Pengacara yang beretika dan mahir akan memberikan penilaian ​​terhadap prospek Anda dan dapat memberikan perkiraan kasar mengenai biaya yang diharapkan.

Namun, penting untuk dicatat bahwa ketika menangani litigasi di tingkat pengadilan tinggi, teknis yang ada sebenarnya mengharuskan keterlibatan seorang pengacara.

Bisakah saya mengambil kembali bisnis tersebut jika pembeli gagal bayar?

Mengambil kembali kendali atas bisnis setelah penjualan memerlukan pertimbangan yang cermat dan kepatuhan terhadap proses hukum. Setelah tagihan penjualan ditandatangani, kepemilikan dialihkan ke pembeli, memberi mereka hak eksklusif atas bisnis tersebut. Bahkan jika pembeli terlambat membayar, Anda tidak dapat mengklaim kembali bisnis secara sepihak tanpa persetujuan eksplisit atau intervensi hukum dari mereka.

Untuk menentukan apakah Anda dapat mengambil alih bisnis tersebut, pertimbangkan hal berikut:

• Bisakah Anda mendapatkan kembali akses ke tempat usaha tanpa harus menggunakan paksaan atau masuk secara tidak sah?
• Jika pembeli hadir secara fisik, apakah mereka bersedia mengizinkan Anda mengambil alih kendali?

Jika jawaban atas salah satu pertanyaan ini adalah “tidak”, maka penting untuk mencari solusi yang disepakati bersama atau terlibat dalam proses penyelesaian perselisihan formal untuk mendapatkan kembali kepemilikan bisnis .

Bagaimana cara saya mengambil kembali sewa atau waralaba jika nama saya tidak lagi tercantum dalam perjanjian?

Sewa dan waralaba sering kali melibatkan elemen penting berupa persetujuan pihak ketiga. Bahkan jika pembeli setuju untuk mengembalikan bisnis tersebut , Anda mungkin masih menghadapi rintangan dalam mengoperasikannya atas nama Anda sampai lessor atau franchisor memberikan persetujuannya.

Salah satu solusi efektif adalah dengan mempertimbangkan surat kuasa yang tidak dapat dibatalkan. Pengaturan hukum ini memungkinkan pembeli, jika terjadi wanprestasi, untuk menunjuk Anda sebagai agen mereka dengan wewenang yang tidak dapat dibatalkan untuk mengelola dan menjalankan bisnis atas nama mereka. Meskipun mereka tetap memiliki hak hukum atas sewa atau waralaba, Anda memperoleh kemampuan untuk mengawasi operasi bisnis dan mengumpulkan pendapatan . ini memungkinkan Anda untuk turun tangan dan mengelola bisnis untuk sementara, memastikan kelangsungannya.

Apakah prosesnya berbeda untuk penjualan saham?

Dalam konteks penjualan saham, proses penyelesaian sengketa mengikuti kerangka serupa. Daripada mencari pengembalian aset bisnis atau penyelesaian pembayarannya, fokusnya beralih ke saham. Namun, perlu dicatat bahwa pertimbangan yang sama mengenai persetujuan pihak ketiga mungkin muncul. Sewa dan waralaba, misalnya, seringkali memerlukan persetujuan lessor atau franchisor ketika terjadi perubahan kendali dalam suatu badan usaha .

Apakah prosesnya berbeda jika saya masih memiliki persentase bisnis tersebut?

Jika Anda tetap mempertahankan sebagian kepemilikan bisnis, proses penyelesaian sengketa biasanya tetap konsisten. Alih-alih mendapatkan kembali kepemilikan aset bisnis , tujuan Anda mungkin beralih ke mendapatkan kembali kendali mayoritas dalam perusahaan. Seperti disebutkan sebelumnya, pihak ketiga sering kali memperlakukan perubahan kendali ini seperti mengubah penyewa atau penerima waralaba. Akibatnya, hal ini dapat memicu perlunya persetujuan pihak ketiga, meskipun entitas bisnis sewa atau waralaba tetap tidak berubah.

Bisakah saya mencegah terjadinya default?

Dari pengalaman kami yang luas, kami telah mengidentifikasi dua strategi efektif untuk mencegah gagal bayar:

• Evaluasi Pembeli yang Rajin: Uji tuntas yang menyeluruh terhadap pembeli adalah yang terpenting. Ini bukan hanya tentang pemeriksaan keuangan; ini juga tentang kepercayaan. Bertemu langsung dengan pembeli , mengamati perilaku mereka, dan menilai pendekatan negosiasi mereka dapat mengungkap wawasan penting. Jangan abaikan firasat Anda – ini sering kali menandakan potensi masalah yang perlu diselidiki lebih lanjut.
• Memelihara Hubungan Positif: Mempertahankan hubungan hormat dan ramah dengan pembeli pasca-penutupan sangatlah berharga. Komunikasi yang jelas dan bebas emosi menciptakan lingkungan di mana pihak-pihak dapat mendiskusikan permasalahan secara terbuka dan mencari solusi. Pendekatan ini secara signifikan mempercepat penyelesaian masalah apa pun yang mungkin timbul.

Kesimpulan

Ketika dihadapkan pada kegagalan pembeli, pendekatan terstruktur dapat membantu menyelesaikan situasi secara efektif:

• Mengejar Kesepakatan Bersama: Mulailah dengan berinteraksi dengan pembeli untuk mengeksplorasi opsi. Hal ini dapat mencakup penyelesaian pembayaran terutang atau mendapatkan kembali kendali atas bisnis. Komunikasi terbuka adalah kunci pada tahap ini.
• Pertimbangkan Penyelesaian Sengketa: Jika mencapai kesepakatan nampaknya tidak mungkin, beralihlah ke metode penyelesaian perselisihan yang disebutkan sebelumnya. Pilihannya akan bergantung pada faktor-faktor seperti sumber daya yang tersedia dan skala finansial dari permasalahan tersebut.
• Menilai Jalan Ideal: Tindakan terbaik bergantung pada keadaan spesifik Anda, termasuk sumber daya keuangan dan jumlah yang dipertaruhkan. Ingatlah bahwa mempertahankan sikap tenang dan penuh hormat selama proses berlangsung sangat meningkatkan peluang Anda untuk sukses.

Ingat, komunikasi yang jelas dan rasional secara konsisten mengalahkan kemarahan atau permusuhan ketika menyelesaikan perselisihan.