Apollo Global Management heeft een overname van de gamingdivisie van International Game Technology (IGT) en Everi Holdings ter waarde van $6,3 miljard aangekondigd, waarmee de eerdere fusievoornemens van de bedrijven worden overtroffen.
Volgens de nieuwe regeling zal Apollo het gamingsegment van IGT scheiden en samenvoegen met Everi, een toonaangevende leverancier van casinotechnologie en betalingsoplossingen, tot één onderneming. De aandeelhouders van Everi zullen $14,25 per aandeel in contanten ontvangen, een premie van 56% ten opzichte van de slotkoers op 25 juli, en IGT zal $4,05 miljard in contanten ontvangen.
IGT-Everi
In februari was IGT van plan om zijn Global Gaming- en PlayDigital-eenheden samen te voegen met Everi om een alomvattende mondiale onderneming te creëren. Deze transactie heeft unanieme goedkeuring gekregen van de speciale commissie van IGT en het bestuur van Everi, wat heeft geleid tot de beëindiging van de vorige overeenkomst, waardoor de gecombineerde entiteit onder de naam IGT op de New York Stock Exchange zou worden verhandeld. De oude IGT-loterijactiviteiten zullen onder een nieuwe merknaam genoteerd blijven, waarbij De Agostini SpA een minderheidsbelang in de nieuwe IGT-Everi-entiteit behoudt.
Apollo-partner Daniel Cohen verklaarde dat het particuliere eigendom het bedrijf om te groeien en waarde te creëren, waardoor het een toonaangevende aanbieder in het gaming-ecosysteem zou vormen.
Vince Sadusky, de huidige CEO van IGT, zal toezicht houden op de scheiding van de gamingactiviteiten en de transitie ondersteunen, terwijl hij na de deal CEO blijft van de loterijactiviteiten. De nieuwe leiderschapsstructuur omvat Fabio Celadon van IGT als CFO en Mark Labay van Everi als Chief Integration Officer, met het hoofdkantoor in Las Vegas.
Sadusky noemde de overeenkomst een positieve evolutie van de vorige deal, en benadrukte Apollo's erkenning van de sterke punten van IGT. Randy Taylor, CEO van Everi, benadrukte de strategische waarde en het potentieel voor versnelde integratie onder Apollo's eigendom.
Na het nieuws stegen de aandelen van Everi met 40,15% naar $12,81, terwijl de aandelen van IGT in de voorbeurshandel met 16,57% stegen naar $23,50.